代銷名錄公布、試點城市啟動后，券商代銷個人養(yǎng)老金業(yè)務“開閘”，多家獲資質的機構正式展業(yè)，逐鹿個人養(yǎng)老金市場。

11月28日，第一財經記者從北京、上海等地的多家券商處了解到，中信證券、華泰證券、中國銀河、海通證券等均于當日開放了個人養(yǎng)老金基金業(yè)務，客戶可在App上預約開戶或進行產品申購。目前，各券商業(yè)務進度不一，部分可預約開通權限但產品尚未開售，部分已提供產品申購。

【資料圖】

“我們是28日在App開放了個人養(yǎng)老金基金交易，當天上午已經有客戶成功提交個人養(yǎng)老金基金Y份額申購申請，是公司首批交易。”華泰證券相關負責人告訴記者。

中信證券表示，正式交易首日（11月28日）公司已有多筆個人養(yǎng)老金開戶和投資業(yè)務落地；中國銀河表示，在近期獲得銷售資格后，公司上線了客戶購買平臺并成功辦理首單個人養(yǎng)老金基金業(yè)務；海通證券表示，首批客戶已正式開通個人養(yǎng)老金賬戶。

券商養(yǎng)老金“貨架”上有哪些產品？記者在部分App上看到，多只目標日期基金、目標風險基金在列，包括華夏養(yǎng)老2045三年Y、廣發(fā)養(yǎng)老2050五年Y、建信優(yōu)享穩(wěn)健養(yǎng)老一年Y等。

“目前監(jiān)管公布個人養(yǎng)老金投資基金Y份額名錄中的129只產品，中信證券已全部上架，客戶可以按需挑選。”中信證券相關負責人表示。

App養(yǎng)老專區(qū)上線

近期，個人養(yǎng)老金相關動態(tài)密集發(fā)布。11月18日，證監(jiān)會發(fā)布《個人養(yǎng)老金基金銷售機構名錄》（下稱“機構名錄”），14家券商入圍；25日，三部委發(fā)布《關于公布個人養(yǎng)老金先行城市（地區(qū)）的通知》。

制度文件落地后，具備相關資質的券商可正式展業(yè)。根據機構名錄，獲首批個人養(yǎng)老金代銷展業(yè)資格的券商是：華泰證券、中信證券、廣發(fā)證券、中信建投、招商證券、中國銀河證券、國泰君安、國信證券、東方證券、興業(yè)證券、海通證券、申萬宏源、中金財富和長江證券。

目前，按照有關政策，銀行、保險、公募基金可發(fā)行相關個人養(yǎng)老金產品，券商目前的主要參與方式是代銷，可代銷公募個人養(yǎng)老金基金以及其他符合監(jiān)管規(guī)定的公募基金，而能否代銷養(yǎng)老理財和養(yǎng)老保險尚須進一步明確。

從首批個人養(yǎng)老金基金名錄來看，共有40家基金公司旗下的129只養(yǎng)老目標FOF產品，包括50只養(yǎng)老目標日期基金和79只養(yǎng)老目標風險基金。上述129只首批個人養(yǎng)老金基金Y份額，可納入券商代銷“產品池”。

記者獲悉，上周五（11月25日），多家獲準展業(yè)的券商已上線個人養(yǎng)老金業(yè)務專區(qū)，為客戶提供養(yǎng)老賬戶開立、產品選購、基金定投、賬戶查詢管理等服務。

“11月25日，灰度測試結束后，我們當天隨即正式上線個人養(yǎng)老金業(yè)務，正式對客戶提供開戶、基金投資等業(yè)務。”中信證券稱。

截至目前，中信證券在“信e投”App正式上線個人養(yǎng)老金業(yè)務專區(qū)，并推出養(yǎng)老業(yè)務品牌“信養(yǎng)計劃”；興業(yè)證券優(yōu)理寶App支持個人養(yǎng)老金業(yè)務預約開通。

除預約開戶、產品申購外，券商個人養(yǎng)老金專區(qū)還提供政策解讀、投教視頻等多種特色功能，致力于打造“一站式養(yǎng)老服務”。

中信證券相關負責人介紹，中信證券個人養(yǎng)老金專區(qū)為客戶提供從養(yǎng)老賬戶開立、養(yǎng)老產品選購、養(yǎng)老基金定投、賬戶查詢管理、養(yǎng)老知識陪伴、養(yǎng)老專業(yè)服務等全方位、專業(yè)化、一站式養(yǎng)老解決方案。

華泰證券表示，華泰證券漲樂財富通可根據客戶不同需求劃分場景，引入相關個人養(yǎng)老金基金產品，并已推出養(yǎng)老金融專區(qū)，方便投資者了解政策動態(tài)、測算個稅優(yōu)惠金額等。

還將陸續(xù)上架代銷產品

目前，上述獲準展業(yè)的券商養(yǎng)老金業(yè)務進度不一，部分券商可預約開通權限但產品尚未開售，部分券商已經可以進行產品申購。

“目前我們的個人養(yǎng)老金投資賬戶已經上線了，支持預約開通，（產品）還不能購買。”有券商人士表示。

不過，記者關注到，多家券商已經在App上展示代銷的個人養(yǎng)老金產品。

中信證券“個人養(yǎng)老金投資專區(qū)”顯示，華夏、易方達、南方、匯添富、富國基金等基金公司的相關產品在列，例如：華夏養(yǎng)老2045三年Y、工銀養(yǎng)老2040三年Y、易方達匯誠養(yǎng)老2033三年Y等。

興業(yè)證券“養(yǎng)老理財”頁面顯示，部分目標日期基金、目標風險基金均在列，包括廣發(fā)養(yǎng)老2050五年Y、建信優(yōu)享穩(wěn)健養(yǎng)老一年Y等產品。

多家券商表示，后續(xù)還將進一步豐富代銷產品。

銀河證券表示，下一步公司還將不斷優(yōu)化和改進個人養(yǎng)老金專區(qū)，提升客戶使用體驗。“目前，我們已同多家進入個人養(yǎng)老金基金名錄的公募基金公司形成合作關系，產品貨架豐富，供投資者自由選擇。”

“除代銷養(yǎng)老目標型公募基金，還將引入更豐富的養(yǎng)老型年金、稅收遞延、增額終身壽等不同品類產品，覆蓋養(yǎng)老收益性資產和保障性資產，滿足客戶多樣化、多層級的養(yǎng)老資產配置需求。”中信證券表示。

養(yǎng)老金融領域料將競爭激烈

個人養(yǎng)老金制度啟動實施，正式吹響了第三支柱發(fā)展的號角，各類金融機構積極參與。業(yè)內預計，養(yǎng)老金融領域的競爭將日益激烈。

目前，各大金融機構紛紛發(fā)力個人養(yǎng)老金業(yè)務。銀行和保險端，中國建設銀行、招商銀行等首批入圍個人養(yǎng)老金賬戶的銀行已經上線了個人養(yǎng)老金資金賬戶的開戶功能；中國人壽壽險公司已與客戶成功簽訂了國壽首份個人養(yǎng)老金產品保單。

公募基金個人養(yǎng)老業(yè)務也正式步入實質性操作階段。11月28日，個人養(yǎng)老金基金Y份額開放申購及定期定額投資業(yè)務，投資者可通過各代銷和直銷機構進行個人養(yǎng)老金賬戶的開立和養(yǎng)老目標基金申購。

華創(chuàng)證券非銀團隊指出，面對個人養(yǎng)老金發(fā)展的廣闊空間，銀行、理財公司、證券公司、公募基金、保險公司等多種金融業(yè)態(tài)大舉進入養(yǎng)老第三支柱，各自具有競爭優(yōu)勢。

“個人養(yǎng)老金的發(fā)展將與資本市場雙向賦能，養(yǎng)老金融領域料將競爭激烈。”華創(chuàng)證券指出。

搶灘養(yǎng)老金市場的同時，個人養(yǎng)老金制度的出臺對提供養(yǎng)老金融服務的金融機構也提出了更高要求。

11月25日，中國基金業(yè)協(xié)會發(fā)布了《公募基金行業(yè)服務個人養(yǎng)老金高質量發(fā)展行動綱要》（下稱“行動綱要”），引導公募基金行業(yè)主動作為、守正創(chuàng)新，積極服務我國個人養(yǎng)老金高質量發(fā)展。

行動綱要的內容主要圍繞五個方面展開：一是提高政治站位，充分認識服務養(yǎng)老保障事業(yè)的重大意義；二是以人民為中心，切實履行公募基金行業(yè)職責使命；三是持之以恒提升專業(yè)能力，滿足養(yǎng)老金長期投資需求；四是不斷豐富產品供給，適配養(yǎng)老金多樣化配置；五是持續(xù)優(yōu)化客戶服務與陪伴，引導形成科學養(yǎng)老理財觀念。

個人養(yǎng)老金的發(fā)展對資本市場也有重大影響。根據中信證券研究部相關報告測算，2035年個人養(yǎng)老金規(guī)模或將達到12萬億元。未來隨著養(yǎng)老金增值需求提升，個人養(yǎng)老金長期資金入市后，將提高A股穩(wěn)定性，有助于權益市場和養(yǎng)老金形成良性互動。

標簽： 個人養(yǎng)老金 中信證券 華泰證券 興業(yè)證券 中國銀河